Στα 45 ευρώ αναβαθμίζει την τιμή - στόχο για τη Mytilineos η Cıtı

Σε αναβάθμιση της τιμής – στόχου για τη μετοχή της Mytilineos στα 45 ευρώ από 37 ευρώ πριν προχωρά με έκθεσή της η Citi, διατηρώντας τη σύσταση «αγορά». 

Η αμερικανική τράπεζα εκτιμά ότι τα κέρδη της εισηγμένης θα συνεχίσουν να ακολουθούν ισχυρή πορεία και θα φθάσουν από φέτος στο επίπεδο του ενός δισ. ευρώ. Σημειώνει ότι το γεγονός ότι η υψηλή κερδοφορία της Mytilineos στηρίζεται κυρίως στην αυξημένη συνεισφορά των ΑΠΕ, το οποίο με τη σειρά του σημαίνει υψηλότερη αποτίμηση για την εταιρεία. 

Πιο συγκεκριμένα, εκτιμά ότι η συνεισφορά των ΑΠΕ στην κερδοφορία της εταιρείας θα πλησιάσει το 50% τα επόμενα έτη και ως εκ τούτου η Mytilineos θα επωφεληθεί από τα υψηλότερα multiples που ακολουθούν τον Τομέα των ΑΠΕ. Για το 2023 ο αναλυτής της Citi αναμένει EBITDA 1,005 δισ. ευρώ, ενώ παρά το υψηλό CAPEX, εκτιμά ότι το προσαρμοσμένο καθαρό χρέος για το έτος θα κλείσει μόλις στα 1,3 δισ. ευρώ. 

Επιπρόσθετα, ο αναλυτής της Citi, αναμένει περαιτέρω rerating για τη μετοχή καθώς στο θετικό σενάριο ανεβάζει την τιμή - στόχο στο επίπεδο των 53 ευρώ. Η περαιτέρω αυτή αύξηση της τιμής - στόχου της μετοχής για τη Citi θα μπορούσε να προέλθει είτε από μία πιθανή, ακόμα μεγαλύτερη, κερδοφορία το 2023 (άνω του 1δισ.), είτε από τη μεγαλύτερη συνεισφορά των ΑΠΕ στο μείγμα κερδοφορίας της Εταιρείας (δηλαδή RES EBITDA >222 εκατ. ευρώ, που προβλέπει για φέτος η Citi).

Οι εκτιμήσεις της Citi για τη Mytilineos