Η ενίσχυση της ρευστότητας αποτελεί βασική προτεραιότητα για την διοίκηση της ΔΕΗ και σοβαρή εστία ανησυχίας, καθώς, εύλογη είναι η ανησυχία η τρέχουσα κατάσταση και οι πραγματικές μεγάλες δυσκολίες που αντιμετωπίζουν επιχειρήσεις και νοικοκυριά να μην οδηγήσουν σε ένα νέο κύμα ληξιπρόθεσμων οφειλών.
Σημειώνεται ότι ένα μεγάλο μέρος του σημερινού αποθέματος οφειλών πελατών της ΔΕΗ, περίπου 2 δισ. ευρώ σε σύνολο 2,7 δισ. ευρώ θεωρείται ότι πολύ δύσκολα θα εισπραχθεί από την εταιρία. Η διαχείριση του αποθέματος των μη εξυπηρετούμενων δανείων είναι κομβικό για την ενίσχυση της ρευστότητας.
Υπενθυμίζεται ότι νωρίτερα αυτό τον μήνα η ΔΕΗ υπέγραψε τις συμβάσεις της συναλλαγής τιτλοποίησης απαιτήσεων έως 60 ημέρες, ποσού μέχρι 200 εκατ. ευρώ, όπως ανακοίνωσε η ΔΕΗ. Διοργανωτής της συναλλαγής είναι η Finacity Corporation και επενδυτής η JP Morgan.
Όπως ανακοίνωσε η εταιρεία το συνολικό ποσό των λογαριασμών που θα διατεθούν σε επενδυτές φθάνει στα 1,7 δισ. ευρώ ενώ διοργανωτής της συναλλαγής θα είναι η Deutsche Bank. Η οριστική «σύνθεση» των επενδυτών θα ανακοινωθεί μετά την ολοκλήρωση της όλης διαδικασίας, διευκρινίζοντας, πάντως, ότι μεταξύ αυτών συγκαταλέγεται και η PIMCO. Παράλληλα αφορά λογαριασμούς οι οποίοι βρίσκονται σε καθυστέρηση πληρωμής για διάστημα άνω των 90 ημερών.
Tο δεύτερο πακέτο τιτλοποίησης ληξιπρόθεσμων οφειλών, από το οποίο θα αντληθεί ποσό 300-350 εκατ. ευρώ, με επιτόκιο στο 6,8%, απέκτησε η Pimco.
Σημειώνεται ότι με τις συναλλαγές τιτλοποίησης (για οφειλές με καθυστέρηση 60 και 90 ημερών) η ΔΕΗ είναι η πρώτη εταιρεία στην Ελλάδα που δεν πουλάει ληξιπρόθεσμες οφειλές, αλλά αντλεί ρευστότητα χωρίς εγγυήσεις και με τη διαχείριση των οφειλών να παραμένει στην ίδια την Επιχείρηση. Παράλληλα, είναι η πρώτη φορά που μεγάλοι επενδυτικοί οίκοι (JP Morgan, Pimco, Deutsche Bank) και όχι distressed funds προσέρχονται και επενδύουν σε ελληνικό project διαχείρισης οφειλών, που μπορεί να αποτελέσει μοντέλο και για άλλες περιπτώσεις.
Οι στρατηγικοί κακοπληρωτές, σύμφωνα με τα στοιχεία της περσινής χρονιάς ξεπερνούσαν τις 580.000 με συνολικά χρέη 545 εκατ. ευρώ. Οι εκτιμήσεις της ΔΕΗ θέλουν τους στρατηγικούς κακοπληρωτές να φτάνουν τους 1,4 εκατ. με χρέος άνω του 1,5 δις. Ακόμη, από την αλλαγή παρόχου 895.000 πελατών είχε δημιουργηθεί χρέος 1 δις. ευρώ.
Ακολουθήστε το Business Daily στο Google news
