Mε discount 29% εισέρχεται στο ΧΑ η Noval Property του ομίλου Viohalco

Έως το τέλος του μήνα θα πραγματοποιηθεί, εκτός απροόπτου, η δημόσια εγγραφή της Noval Property για την εισαγωγή των μετοχών της στο Χρηματιστήριο Αθηνών. Πρόκειται για τη δεύτερη μεγαλύτερη εταιρεία ακινήτων στην Ελλάδα με βασικό μέτοχο τη Viohalco με ποσοστό 82%.

Η εταιρεία θα εκδώσει 17.388.025 νέες μετοχές, ονομαστικής αξίας 2,5 ευρώ και με ανώτατη τιμή διάθεσης τα 2,82 ευρώ. Σε περίπτωση που η τιμή διάθεσης «κλείσει» στο ανώτατο εύρος η εταιρεία θα αντλήσει 49 εκατ. ευρώ. Σε αυτά θα έρθουν να προστεθούν και 3 εκατ. ευρώ που εισέπραξε η εταιρεία από το ομολογιακό δάνειο 3 εκατ. ευρώ που κάλυψε η EBRD τον περασμένο Δεκέμβριο και το οποίο θα μετατραπεί άμεσα σε μετοχές.

Αυτές οι μετοχές που θα αναληφθούν στο σύνολο τους από την EBRD δεν θα αποτελέσουν αντικείμενο της δημόσιας προσφοράς, παρά μόνον της εισαγωγής, και θα προσμετρηθούν για τον υπολογισμό της διασποράς. Συνολικά τα 52 εκατ. ευρώ θα αξιοποιηθούν για να συνδράμουν το φιλόδοξο επενδυτικό πλάνο της εταιρείας ύψους 340 εκατ. ευρώ το οποίο εκτείνεται έως το 2028.

Η τιμή των 2,82 ευρώ συνιστά discount της τάξης του 29,1% σε σχέση με την εσωτερική αξία της μετοχής στις 31/12/2023. Σήμερα το χαρτοφυλάκιο της Noval αριθμεί 61 ακίνητα, συνολικής αξίας 591 εκατ. ευρώ.  Πρόκειται για «πράσινα» γραφεία, εμπορικά πάρκα, ξενοδοχεία, logistics και κατοικίες.

Αύξηση μισθωμάτων 18% το 2023 -  Και οι νέες μετοχές θα δικαιούνται  μέρισμα

Το 75% του χαρτοφυλακίου αποτελείται από ακίνητα εισοδήματος με ετησιοποιημένη απόδοση 7,2%. Οπως αναφέρει  στο BD ο διευθύνων σύμβουλος της εταιρείας κ. Παναγιώτης Καπετανάκος, αυτό που διαφοροποιεί την εταιρεία είναι πως το σύνολο των ακινήτων της τα έχει αναπτύξει η ίδια.

 Η εταιρεία στο τέλος του 2023 διέθετε ταμείο 75 εκατ. ευρώ και η σχέση καθαρού δανεισμού προς αξία χαρτοφυλακίου ήταν στο 27%. Τα 2/3 του δανεισμού της ήταν σε σταθερό επιτόκιο με μέσο κόστος δανεισμού στο 3,9%.

Το 2023 τα έσοδα από μισθώματα ανήλθαν σε 29,3 εκατ. ευρώ έναντι 24,9 εκατ. ευρώ το 2022 (αύξηση 18%). Η αύξηση αποδίδεται στη σύναψη νέων μισθωτικών συμβάσεων, αλλά και στην αντικατάσταση υφιστάμενων συμβάσεων μίσθωσης με νέες συμβάσεις με πιο ευνοϊκούς όρους.

Τα κέρδη προ φόρων, τόκων, αποσβέσεων και αναπροσαρμογής εύλογης αξίας περιουσιακών στοιχείων (adjusted EBITDA)  ανήλθαν σε 17,8 εκατ. ευρώ, έναντι 12,8 εκατ. ευρώ κατά το 2022 (αύξηση 39%). Τα καθαρά κέρδη διαμορφώθηκαν στα 64,6 εκατ. ευρώ, ενισχυμένα 164% σε σχέση με το 2022, υποβοηθούμενα από την αναπροσαρμογή της αξίας των ακινήτων ως αποτέλεσμα της αύξησης της αξίας του χαρτοφυλακίου ακινήτων εισοδήματος.

Οι νέες μετοχές θα δικαιούνται μέρισμα χρήσης του 2023. Η εταιρεία έχει αποφασίσει να μοιράσει το ποσό των 3,3 εκατ. ευρώ ως μέρισμα.